Кредитование в России: ключевые изменения и статистика апреля 2025 года.

Наш аналитик Иван Багетов делится анализом важнейших событий апреля в сфере кредитования и их влиянием на финансовый рынок.

Регуляторная политика и шаги ЦБ

Ключевым событием стало решение Банка России о введении макропруденциальных ограничений. ЦБ утвердил лимиты на выдачи целевых и нецелевых автокредитов для III квартала 2025 года. Это может не только замедлить темпы кредитования в рассматриваемом периоде, но и привести к сокращению выдач еще в конце II квартала. Напротив, лимиты по необеспеченным потребительским кредитам, включая займы, останутся неизменными, так же как и макропруденциальные надбавки на капитал банковских учреждений.

Стабилизация ключевой ставки ЦБ

Значительным событием стало заседание Центрального банка 25 марта, где было принято решение сохранить ключевую ставку на уровне 21% годовых. Это решение соответствовало ожиданиям и было заложено в процентную политику большинства банковских организаций. По состоянию на 31 марта средняя процентная ставка по потребительским кредитам составляла 28,8%, а на 30 апреля она едва снизилась до 28,2%. Ставка по автокредитам также показала снижение — с 28,3% до 27,8% в тот же период. В то же время регулятор отмечает, что кредитная активность пока остается сдержанной как в розничном, так и в корпоративном сегменте, тогда как уровень сбережений остается стабильно высоким. Следующее заседание, на котором снова будет рассматриваться вопрос о ключевой ставке, назначено на 6 июня.

Анализ рыночной статистики

По последним аналитическим данным, средняя сумма микрозаймов в России после ещё одного роста в феврале вновь уменьшилась. В марте 2025 года средняя сумма «займа до зарплаты» составила 10,35 тыс. рублей, что на 0,4% ниже февральского уровня. Однако при сравнении с результатами аналогичного периода прошлого года чек увеличился на 4,1% (март 2024 года составил 9,95 тыс. рублей).

Выдачи потребительских кредитов остались на уровне предыдущего месяца. По данным НБКИ, в итоге марта банки выдали физическим лицам 1,25 млн единиц кредита, что по сравнению с февралем больше на символические 0,5%. В годовом выражении наблюдалось значительное падение — на 57% (в марте 2024 года было выдано 2,92 млн кредитов). Рост среднего размера потребительских кредитов продолжил свою тенденцию в марте. Размер среднего чека составил 168,5 тыс. рублей, что на 14% выше февральского уровня. В то же время, при сравнении с тем же периодом прошлого года, зафиксировано общее снижение среднего размера кредита на 7,8%.

В соответствии с данными аналитической компании FrankRG, рынок автокредитования демонстрирует рост выдач. В марте общий объем автокредитных выдач составил 102,9 млрд рублей, что на 22,6% превышает показатели февраля (в количественном показателе рост составил 20,3%). Однако в годовом сопоставлении отмечено снижение на 47,2% по количеству и на 54,1% по объему выданных автокредитов. На фоне данных изменений средний чек впервые за семь месяцев увеличился по сравнению с предыдущим месяцем: рост составил 1,9%, и в марте 2025 года его величина достигла 1,2 млн рублей. Несмотря на это, в годовом сравнении средний чек упал на 17,3% относительно мартовского показателя 2024 года.

Прорыв микрокредитных организаций

Согласно данным Скоринг Бюро, впервые объем микрокредитов превысил выдачи кредитных карт. В отчетном месяце микрофинансовые организации выдали займы по суммарному объему 112,1 млрд рублей, тогда как открытые в марте кредитные карты смогли предложить клиентам лимиты всего на 108,1 млрд рублей. Эти изменения обусловлены тем, что микрофинансовые структуры оказались менее подверженными жесткой кредитной политике Центрального банка, чем традиционные банки, а также из-за роста активности подконтрольных банкам микрофинансовых организаций.

Лидерство на рынке микрозаймов в 2024 году, по информации рейтингового агенства «Эксперт РА», удерживают дочерняя микрофинансовая организация Т-банка «Т-финанс», а также неназванная микрофинансовая организация, якобы связанная с маркетплейсом Ozon.

Согласно данным Центробанка, кредитные учреждения предоставили бизнесу около 130 млрд рублей в течение 2024 года, причем независимые организации впервые превзошли государственные: они выдали предпринимателям свыше 73 млрд рублей — это на 54% больше, чем в предыдущем году. Подавляющее число займов от коммерческих МФО было заключено дистанционно; их доля составила более 90%. В связи с такими результатами Госдума рассматривает предложение о повышении максимального размера микрозайма для предпринимателей с текущих 5 млн до 15 млн рублей. Это изменение позволит предпринимателям финансировать более крупные и капиталоемкие проекты и расширит доступ к заемным ресурсам для малых и средних компаний.

Частота отказов постоянным клиентам увеличивается. Уровень одобрения заявок снизился именно для надежных заемщиков. Эта тенденция обусловлена более жесткой политикой Центрального банка. В условиях распространенного в России перекредитования, когда микрозаймы погашаются за счет новых займов с повышенными лимитами, кредиторы вынуждены снижать уровень одобрения повторным клиентам, чтобы соответствовать нормативам, установленным регулятором.

Увеличилось число случаев ввода в заблуждение потенциальных заемщиков со стороны финансовых структур. Центробанк России выявил случаи, когда микрозаймы оформлялись как банковские кредиты. Часто банки, предлагая средства гражданам, не сообщают, с какой именно организацией будет подписан договор — банком или дочерней микрофинансовой компанией.

Министерство промышленности и торговли планирует вновь включить семьи с детьми в программу льготных автокредитов (они были исключены в 2023 году). В результате льготное автокредитование станет доступным для семей, и власти надеются, что это «слегка улучшит ситуацию на авторынке». Возвращение семей с детьми сможет поддержать рынок, хотя достичь рекордов прошлого года маловероятно.